期权,是一个非常神奇的金融工具。
期权,拥有不对称的特性。
前面我在《用现货的思维玩期权》一文中有提到过:做期权卖方,行情小幅度逆势运行时,可能发生盈利止损的情况。即:止损时是盈利的。
也就是说:做卖方,有时候行情看错了,却有可能是盈利的。因为时间价值损耗带来的盈利>行情逆势运行带来的亏损。
反过来看:做买方,有可能行情看对了,结果却是亏损的。因为时间价值损耗带来的亏损>预判行情运行带来的盈利。
这种情况,在期权交易中是经常发生的。
所以,期权做买方,虽然是“损失有限,盈利无限”,但是,成功率非常低。不但需要行情的配合,还有考虑时间的配合。即:短时间内大幅度上涨。
短时间内,代表时间价值损耗的少。
大幅度上涨,代表盈利的空间大。
两者配合,才有可能做到买入期权获利。