行情做对了,但是却亏损了
一、账户情况
休息日:2022年5月5日
交易动作:持仓
当日账户情况:初始资金110000,最新权益107898
二、持仓订单
今日是五一假后的第一个交易日,本以为会有比较大的行情走势,没想到走势相对比较平稳,卖方订单的时间价值收割得很香,只是对节前博一下行情的买方订单不太好。
1、PTA
206合约订单即将到期,今日有一波上涨行情,接近行权价附近,但是因为前面做了保护性看涨策略,所以继续持有,如果行情允许,将会等待到期收取权利金。
209合约的卖出看跌已经产生浮盈,所以继续持仓
2、豆粕
豆粕的双卖订单都已经产生浮盈了,暂时继续持有,等待平仓。
3、甲醇的双买、铁矿石的买入看涨都产生亏损了,索性付出的权利金不多,所以继续等待。
三、关于深虚值订单
五一假前,布局了两笔买方订单,分别是:甲醇的跨式双买订单,铁矿石的双买订单,当时做的都是深虚值行权价,图的就是权利金便宜,搏一搏而已。
今天这两笔订单都是亏损的,但是通过这笔亏损,竟然对期权知识小有收获。
其实,今天这两笔订单都是有一定行情的,甲醇最高的时候上涨了100点左右,铁矿石最高的时候也上涨了40点左右,走势都是一根比较漂亮的阳线,然后,最终的结果都是:两笔订单的买入看涨都是亏损的。即:行情做对了,但结果是亏损的。
铁矿石今日走势:
甲醇今日走势:
为什么会发生这种情况,收盘后对数据做了下分析:
1、做的深虚值订单,Delta值小,行情上涨对权利金的影响并不大。
2、五一假的五天假期,存在时间价值损耗,且都是距离到期日较近,时间价值损耗的速度更快。
最后的结果是,时间损耗导致的权利金损耗>行情上涨导致的权利金上涨,结果即:亏损。